Morningstar belyser risker/negativt med Covered Call-fonder

 

Här är en video på 12 minuter ifrån Morningstar. De gör ett bra jobb att belysa risker med Covered Call-fonder. Det är inte en negativ syn rakt igenom men att prata gott om något det gör många redan och den här videon tar upp saker som är bra att veta och av negativ karaktär. 

Mot slutet av videon nämner de Hamilton Reiner som förvaltar JPMorgans Covered Call-fonder. De nämner några saker som de tycker han gör bra. Strategin för optioner är samma i den amerikanska JEPI som i vår JGPI som är ganska populär i EU. Ytterligare en likhet är det defensiva urvalet i portföljen som både JEPI och JGPI kör med. Ja man kan lyssna på snack om JEPI och tänka att det applicerar väl på JGPI.

Vad är en ETF - Kort video

 

Johanna ifrån Morningstar gästade EFN och pratade ETF:er. Samtalet kretsar kring dess stora popularitet i USA och om de kommer bli lika populära här i Europa. Videon är på cirka 6 minuter och den blev även till en bra förklaring vad ETFer är och hur man som helt vanlig sparare kan resonera kring dem.

Jag gillade videon men vill flika in att det här med "hävstång" inte är en stor grej. I Sverige finns det endast en handfull noterade ETFer varav ett par av dem har hävstång. Visst är det en hög procentuell andel här i Sverige men vi har en outvecklad/dysfunktionell marknad för ETFer (då det finns extremt få ETFer på Stockholmsbörsen ifrån endast ett fondbolag). Ser man i USA eller på tyska börsen där det finns tusentals fonder så utgör de med hävstång en försvinnande liten del. Här i Sverige är det de där Xact Bull/Xact Bear som är sådana där fonder och det framgår tydligt att det är hävstångsprodukter. Inget som döljs i det finstilta.

Det nämndes bara kort det där med hävstång och var ingen stor grej i videon men jag ville ändå flika in min take på det. Johanna resonerar som sagt bra i videon om ETFer. Med en sparares perspektiv. 

Morningstar faktablad hos Avanza

 

Jag har tipsat om det här tidigare men det är flera år sedan senast och det tål att upprepas. Avanza tillhandahåller faktablad ifrån Morningstar om olika bolag. De flesta bolagen noterade på Stockholmsbörsen verkar ha det, kanske undantaget de minsta bolagen (jag kollar aldrig på sådana därav vet jag inte).

Förr fanns inte detta i appen men kanske är det ändrat nu. Hur som helst ligger det under "Aktiedata" när man är inne på en aktie hos Avanza. Som synes ovan. Klickar man på "Morningstar faktablad" så får man upp en PDF med data över flera år för bolaget. 10 års historik för omsättning, vinst, utdelning mm. Fler nyckeltal än man kan se på Avanzas sajt, tex 10 års snitt för avkastning på eget kapital.

Det här faktabladet innehåller väldigt mycket användbar info. Allt på en liten PDF om endast 2 sidor. För att vara helt säker på info bör man alltid dubbelkolla i respektive bolags rapporter. 

Hitta fonder med screener

 

Att "screena" fram fonder är ett smidigt sätt att hitta just det man är ute efter. Mäklare som Avanza och Nordnet har sin egna funktion för ändamålet men de är begränsade. Hos Morningstar finns det en fondscreener med betydligt fler parametrar att söka på.

Jag gillar Morningstars screener och använder den regelbundet när jag spanar efter fonder. Man kan tex screena fram fonder med utdelning. Det finns än fler parametrar än de som syns i bilden ovan.

Screenern hittar man på startsidan av den svenska sajten Morningstar genom att klicka på "Fonder". Nedan är en länk direkt till screenern:

https://www.morningstar.se/se/screener/fund.aspx#?filtersSelectedValue=%7B%7D&sortField=returnM60&sortOrder=DESC

Bästa svenska aktiefond 2023

 

Fonden Aktiespararna Direktavkastning har utsetts till bästa svenska aktiefond vid Morningstar Awards 2023.Vid bedömningen ser man till historisk prestanda 5 år bakåt i tiden samt till den risk fonden tagit. De väger in volatilitet och premierar en jämn värdeutveckling.

Att det här är en rackarns bra fond var jag redan övertygad om och det här är en fin utmärkelse som inte förvånar mig över huvud taget. Bilden ovan visar fondens utveckling de senaste 5 åren till och med nu (inte kalenderår alltså).

Jag investerar i den här fonden i andelsklass B. Skillnaden mellan A och B är att B-versionen pyntar utdelning.

Läs mer om fonden i mitt inlägg om den: https://petrusko.blogspot.com/2022/10/aktiespararna-direktavkastning-b.html

Missa inte den utmärkta men "dolda" infon från Morningstar

Jag tror det är många som missat att Avanza erbjuder rejält med info om respektive bolag via en liten textlänk som är lätt att missa. Själv använder jag den regelbundet och är mycket nöjd och tacksam över den här infon. I bilden ovan kan ni se en del av all info man får fram, snyggt redovisat år för år. Det här är helt suveränt för mig i mitt arbete med att hitta bra bolag och analysera dem.

Den lilla textlänken man klickar på för att komma till allt det här underbara har jag ringat in i bilden ovan. När man är på Avanzas sida för en viss aktie så finns den där infon och länken när man scrollar ned lite. Precis under den rosa rutan med nyheter/pressmeddelanden.
Här är en länk till Axfood hos Avanza där ni enkelt kan scrolla ned lite och finna den där länken jag bubblar om: https://www.avanza.se/aktier/om-aktien.html/5465/axfood

Det här gäller för den webbaserade sajten, jag är osäker på om de har detta i sin app*. Som vanligt när det gäller information från annan part bör man dubbelkolla med bolagets egna uppgifter innan man tar beslut om det ena eller andra. Det kan hända att andra part har fel info medan den info som ett bolag självt presenterar i sina rapporter osv stämmer.

*Uppdatering: Användare av androidappen säger att man finner det under fliken "Information".

Spiltan Aktiefond Investmentbolag

Som namnet på fonden antyder så investerar denna fond i svenska investmentbolag. Investor och Industrivärden utgör mer än hälften av tillgångarna. Några andra innehav är: Kinnevik, Lundbergs, Latour och Melker Schörling. Investmentbolagen brukar prestera något bättre än index varpå den här fonden kan tänkas göra det samma. Genom de investmentbolag fonden placerat i får man exponering mot oerhört många fina bolag som tex, Tele2, Handelsbanken, SEB, SCA, SF-bio mfl.

Fondavgiften är rimliga 0,2%

Morningstar rating: Fem av fem möjliga stjärnor

Spiltan Aktiefond Investmentbolag har presterat bra de senaste tre åren som också är ungefär så länge fonden existerat. Den har gett lite drygt 100% under denna tid. 

Nedan ett diagram med kurva för SIX30 Return Index att jämföra med.

Betydligt bättre avkastning än SIX Return alltså och jag tror inte det är en tillfällighet. Över längre perioder ser jag framför mig att Spiltan Aktiefond presterar bättre än index. 

Jag tycker att det här är en jättebra fond och sparar åt mina barn i den. Till och från har jag den även i min IPS. Tyvärr går det inte att ha den i PPM. För den som fondsparar men inte redan har denna tycker jag absolut man skall kolla närmre på den här fonden. Man bör dock ha en långsiktig sparhorisont. På kort sikt kan det ju som allt annat svaja en del.

Läs mer om Spiltan Aktiefond Investmentbolag hos Spiltan fonder: http://www.spiltanfonder.se/fonder/aktiefond-investmentbolag

Man kan investera i fonden direkt via Spiltan fonder men där har man ju inte så stort utbud som tex Avanza har.