Mer info om Vanguard All World High Dividend Yield ETF

 

Jag  skriver titt som tätt om den här fonden och mina investeringar i den och ofta får jag frågan om mer info om den. Själv har jag skrivit ett kort inlägg med sammanfattning om fonden i den här länken: https://petrusko.blogspot.com/2020/05/vanguard-all-world-high-dividend-yield.html

Mer info finns hos fondbolaget som nyligen förstörde sin svenska/europeiska sajt. Ja de har gjort någon uppdatering och fokuserat allt på utseende medan de helt tappat bort info om ETF.erna. Nu mera är den enda infon de har en PDF med viss begränsad info om fonden. Precis kass!

Det är dock inte så hopplöst som det låter. Vanguards brittiska sajt är fortfarande fullt fungerande med bra info. Fonden finns där och även om tickern är annorlunda och vissa uppgifter anges i brittiska pund så är det samma grejen. Nedan är en länk direkt till den här specifika fonden hos Vanguard UK.

https://www.vanguardinvestor.co.uk/investments/vanguard-ftse-all-world-high-dividend-yield-ucits-etf-usd-distributing/overview

I den här länken kan man se fondens innehav, historiska utdelningar mm. Kommande utdelning meddelar de i princip samtidigt som de betalar den så det är inget man ser långt i förväg. De pyntar samma månader varje år så man vet ju ungefär när slantarna kommer.

En avslutande notis: Normalt sett kan man via Avanza klicka sig vidare till en PDF med begränsad information om en sådan här ETF men den länken funkar inte för stunden. Det har nog att göra med att Vanguard gjort om sin sajt och Avanzas länk inte längre finns/funkar. I en sådan PDF när det väl funkar alltså, kan man bla se info om avgifter och historisk totalavkastning. 

** Uppdatering:

Jag fick ett bra tips på twitter om sajten JustETF.com som har vettig info om bla den här fonden. Gick in och checkade och jag gillar den. Här kan man söka fram den i rätt valuta och slippa det där med brittiska pund också. Bra sammanställning av utdelningen årsvis samt tydlig jämförelse mellan kvartalen. Glöm dock inte ställa in USD för utdelningen på sajten då det är korrekt valuta för utdelningen (se bild nedan). Länk till den här specifika fonden hos sajten nedan:

https://www.justetf.com/en/etf-profile.html?isin=IE00B8GKDB10#overview

Köpt Vanguard All World High Dividend Yield

 

Som jag skrivit om tidigare vill jag ta in den här fonden från Vanguard i portföljen igen och jag vill minska antalet bolag jag följer/äger för att spara tid. Jag började med att sälja Blackrock där jag gör en rejäl förlust på över 20 procent. Jag köpte in mig tidigt i år innan krig och inflation sänkte börsen. Surt att ta en förlust kanske du tänker nu men så tänker inte jag och du kan gott skippa det också.

Pengarna har bara bytt farkost och fortsätter sin resa på börsen. Allting har backat och vart pengarna växer vidare och var de kommer ifrån har ingen betydelse. Det är bara ett hjärnspratt det där. Jo, potentialen kan förvisso vara större i Blackrock som jag säljer jämfört med den här fonden men den är god nog i den här nya "farkosten".

Börsen tror jag på i långa loppet och mina pengar kommer växa vidare där.

Japp nu har jag äntligen köpt Vanguard All World High Dividend Yield igen. Det är en bra komponent i portföljen. Med en mycket bred diversifiering över bolag, länder, sektorer och en okej direktavkastning på det.

Läs mer om fonden i mitt inlägg om den i länken nedan:

https://petrusko.blogspot.com/2020/05/vanguard-all-world-high-dividend-yield.html

Investmentbolagen mindre dyra

 

Värderingen i investmentbolagen har under en lång period blivit stadigt högre. Substansrabatter har blivit lägre och övergått till premie i vissa fall. Som grupp har bolagen presterat en bättre avkastning än breda börsindex och det har lockat till sig sparare. Via direktinvesteringar och olika fonder har intresset för investmentbolagen ökat dramatiskt de senaste åren.

När börsen surat en tid nu har även investmentbolagen fått sin släng av sleven. Det är inte bara nedgången i substansvärdet som drabbat dem utan värderingen har gått ned också i spåren av stort säljtryck.

Det behövdes en tillnyktring av värderingen då den blivit väldigt hög på sina håll. Låg likviditet i aktien har pressat upp värderingen till idiotnivåer här och var. Creades och Latour tror jag bägge var kring 70 procent premie. Inte för att de är så attans bra utan för att så himla många sparare knökar in pengar i dem och fonder att priset pressats upp. När dessa pengar skall ut ur bolagen igen händer det omvända, värderingen pressas ned.

Medan vissa investmentbolag fortfarande har en hög värdering ser det mer rimligt ut i andra. Exempelvis handlas Svolder just nu i linje med sitt substansvärde kring 57 spänn. Investmentbolaget har en inriktning mot små och medelstora bolag och har en mäktig historisk prestanda. De har gått ifrån en premie om 20-30 procent till nuvarande mer rimliga värdering. 

För den som inte riktigt greppar det här snacket om värdering, substans, premie osv så är innebörden av ovan en stor nedgång i aktiekurs. Går värderingen från 30 procent premie till ingen premie så innebär det att aktien backar 23 procent.

Värdering är superviktigt för att nå en god avkastning. Det kvittar hur bra ett bolag är om man betalar alldeles för högt pris. Ja Latour och Creades är attans bra men en premie om 70 procent tar för mycket av din avkastning när värderingen återgår till det normala. De kan alltså fortsätta vara jättebra bolag men ge dig en usel avkastning för att du betalat för högt pris.

Lägre priser på preffar och D-aktier men..

 

Sedan jag minskade rejält i preferens och D-aktier har tillgångsslaget backat en del på börsen. Jag agerade på en snabbt förändrad räntebana och det har nu prisats in helt eller delvis. Ser man till priserna som varit de senaste åren framstår preffar och D-aktier billiga nu.

Här är jag inte helt övertygad och tycker det är lite klurigt. Inflationen har hängt i längre än vad experter trott och den har varit större. Räntehöjningar ser nu ut att bli än fler och större än vad man trodde för bara någon månad sedan.

Ser det fortsatt ut så här en tid, att inflationen håller sig kvar lite längre än man tror, att räntan behöver höjas ytterligare några snäpp ja då skall priset på preferens och D-aktier ned än mer.

Att man nu kan få 7 procent direktavkastning per år är föga tröst som aktiekursen samtidigt backar 5 procent per år.

Både kursutveckling och ränteutvecklingen är svår att förutspå exakt på förhand. Jag tycker det är så pass oklart läge nu att jag väntar med att vikta upp preffar och D-aktier. Jag är osäker på om det är en attraktiv investering nu.

När jag viktade om köpte jag bla Telia och den har gått mycket starkt sedan dess. Telia och D-aktier har spreadat isär och på sikt blir det kanske att jag gör den omvända affären och minskar i Telia för att köpa mer D-aktier igen. Nu har Telia stigit en hel del men det är fortsatt potential där. De presterar bättre och de skall återköpa aktier. 

Jag var lockad när Sagax D handlades till cirka 28,5 kronor härom veckan. Jag började förbereda mig att agera på det men tillfället gick mig förbi. Går den dit igen i närtid kanske jag klipper in ett litet gäng. Gasar inte ränteläget på mer så blir det kanske en ok deal på 28,5 kronor.

Vill du veta mer om hur man värderar preferensaktier och varför man ofta pratar om ränteläget i samband med dem? Nedan är en länk till mitt inlägg om detta. D-aktier värderas på samma sätt som preferensaktier.

https://petrusko.blogspot.com/2015/06/introduktion-till-preferensaktier.html

Överväger ett byte i samband med att ta in Vanguard ETF

 

För ungefär ett år sedan sålde jag mitt innehav i en fond som jag egentligen gillar och vill äga i långa loppet. Jag hade inte hunnit bygga upp en nämnvärt stor position i fonden och jag behövde skrapa ihop pengar till en annan investering varpå den fick ryka där och då.

Fonden heter Vanguard FTSE All World High Dividend Yield och är en börshandlad fond som pyntar utdelning. Jag har spanat på att ta in den igen och nu har jag en väg jag överväger.

Jag har två amerikanska bolag som är väldigt små i min portfölj. De väger en bit under 1 procent vardera men behöver lika mycket tid för analys och uppföljning som alla andra bolag. Det är 3M och Abbvie och jag funderar på att avyttra dem och investera i fonden från Vanguard istället. Det besparar mig en hel del tid och eftersom innehaven är så pass små gör det minimal effekt på portföljen. 

Det är en rimlig fond den där och en bra riskspridare. En investering jag kan tänka mig att vikta flera procent i portföljen på sikt. Den handlas på tyska börsen och har ticker: VGWD. Mer info om fonden i mitt inlägg om den i länken nedan. 

https://petrusko.blogspot.com/2020/05/vanguard-all-world-high-dividend-yield.html

Jag köpte fler Castellum

 Reklam: Inlägget innehåller reklamlänk till Avanza.

Börsen surar vidare och den som är köpare får allt mer för pengarna. Jag passade på att köpa fler Castellum som jag tycker är attraktivt värderad nu. Jag hör småsparare som oroar sig för stigande ränta och ev lägre värdering av fastighetsbestånd i närtid. Min tro är att det är överdrivet men facit har vi inte förrän i framtiden. Vad vi vet är det vi kan se i backspegeln. Castellum har lyckats växa förvaltningsresultat och fastighetsvärde i flera decennier. I olika ränteläge och olika stark konjunktur.

Den högre räntan för inte enbart med sig förändrat avkastningskrav utan den medför även högre hyra. Två faktorer som bägge påverkar värdet på en fastighet.

Castellum är avsevärt lägre värderat nu än för bara ett antal månader sedan. Det ser jag inte som en stor potential kursmässigt i närtid. Jag ser det som en rimlig värdering och att Castellum på lång sikt skall stiga för att de presterar bättre. Inte pga multipelexpansion.

Idag pyntade jag 179 kronor per aktie medan substansvärdet är 259 kronor. Det är en väldigt stor skillnad och även om man skriver ned värdet på fastigheterna är det ett bra pris. Det är 30 procent rabatt och nedskrivning av fastighetsvärden sker inte i samma dramatiska kapningar som gårdagens bröd eller mjölk i mataffären.

På lång sikt stiger fastighetsvärden medan det kortsiktigt kan bli hack i kurvan så klart.

Jag oroar mig inte alls kring hur börsen skall gå idag eller hur Castellums nästa kvartalsrapport skall bli. Min investeringshorisont är mycket långsiktig och jag fokuserar på att äga bra bolag och att vara med på resan. Börsens resa uppåt i det långa perspektivet.

På 179 kronor ger utdelningen på totalt 7,6 kronor en direktavkastning om 4,25 procent. Utdelningen betalas kvartalsvis och nästa tillfälle är i juli.

Länk till Castellum hos Avanza (reklamlänk).

Info om reklamlänkar.

Så investerade jag extrautdelningen från Tele2

 

I veckan kom extrautdelningen ifrån Tele2 in på depån och den har jag investerat nu. Jag har inte räknat med den i min budget varpå jag inte behöver den till att köpa ost och bananer osv. Sedan flera veckor tillbaka har jag funderat och spanat på vad jag skall investera slanten i.

Det stod mellan några olika ETF:er och jag valde att lägga in hela slanten i Xact Sverige som jag redan äger. Det är en rimlig fond med hyggligt låg avgift om 0,15 procent. Sverige är mitt primära investeringsunivers och där jag investerar i första hand. USA, globalfonder mm ser jag som ev komplement i portföljen och viktar inte sådant värst tungt. Exvis äger jag en fond som följer FTSE100 i Storbritannien och den har jag viktat 2 procent i portföljen och avser inte göra den värst större än så. 

Jag övervägde att investera i Vanguard All World High Dividen Yield igen men det får bli vid ett senare tillfälle. Den vill jag ha i portföljen. Ett annat alternativ var Franklin LibertyQ European Dividend som har en ganska hög direktavkastning. Jag gillar den fonden och kanske blir det av någon gång i framtiden att jag tar in den.

Relativt nyligen skrev jag ett inlägg om 10 års utdelningshistorik i fonden Xact Sverige. Checka in det i länken: https://petrusko.blogspot.com/2022/03/utdelningshistorik-10-ar-xact-sverige.html