Utdelning spikad i WINC och INCU ifrån iShares

 

WINC och INCU är två börshandlade fonder ifrån iShares som pyntar utdelning kvartalsvis. De har en inriktning att generera stor utdelning och gör det bla med hjälp av optioner. En sådan optionsstrategi ger en garanterad intäkt men man går miste om en del av börsens kursuppgång i långa loppet.

Med X-dag 17 april och pay date 30 april är utdelningen enligt nedan.

WINC - iShares World Equity High Income UCITS ETF: $0,1081

INCU - iShares US Equity High Income UCITS ETF: $0,1266

För de två fonderna summerar de senaste 4 utdelningarna enligt följande:

WINC $0,4676 vilket på kursen 4,225 euro ger en direktavkastning om 10 procent.

INCU $0,4619 vilket på kursen 4,214 euro ger en direktavkastning om 9,9 procent.

De här fonderna har samma strategi med skillnaden att den ena äger endast USA-aktier och den andra äger globala aktier. Jag äger bägge men har satsat mest på WINC den globala fonden.

Läs mitt inlägg med mer info om WINC: https://petrusko.blogspot.com/2024/07/nytt-innehav-winc-ishares-world-equity.html

Gör iShares sin grej bra med INCU och WINC?

 

Våren 2024 lanserade iShares de två UCITS-ETFerna INCU och WINC som använder sig utav covered calls för att generera intäkter och minska volatiliteten. De har nu funnits några månader och det är en kort period som är svårt att säga något om. I USA startade de en snarlik fond lite tidigare. Hösten 2023 startade de ETFen med ticker BALI och den har därmed en längre period att titta på än de fonderna vi nu fått i EU.

BALI har en inrikting mot bolag i indexet S&P500 och arbetar med covered calls. Jag kan inte säga att den gör exakt samma sak som INCU men det är bra likt. För att bilda sig en tro om INCU kan man snegla på BALI. WINC har samma strategi men har ett globalt innehav. Den ställer ut optioner mot S&P500 samt bla globalt index.

I alla fall; Det går att använda sig utav covered calls på olika sätt. Många olika sätt och medan det är en garanterad intäkt så varierar det vida hur mycket av uppsidan man tar del av. Jag har studerat optionerna de använder sig utav i såväl BALI som de två fonderna här i EU och de använder sig av en metod som gör att de tar del av en del av börsens uppgång på sikt. De säljer inte allt på ett bräde utan gör det löpande över månaden. De säljer optioner av OTM-typ vilket står för Out of the money och innebär ett lösenpris som är högre än det rådande priset.

Bilden överst visar BALIs totalavkastning hittills i år samt sedan starten i höstas. 14,3 procent totalavkastning hittills i år! Längst ned i bilden står det Benchmark och det är S&P500. För den här typen av fond så har de genererat en totalavkastning väldigt nära S&P500 och det här är bra. En kort period att döma på dock men man kan ju hoppas det fortsätter så där och att de här INCU och WINC tuggar på i samma anda.

Jämförelsevis kan man titta på fonden XYLD ifrån Global X som ställer ut covered calls mot S&P500 index. De har en förlegad optionsstrategi där de säljer optioner på hela jädra portföljen på ett bräde och de gör det dessutom till ATM. At the money betyder att de säljer optioner som ger innehavaren rätt att köpa innehavet om 30 dagar till samma pris som nu. Med en sådan strategi, en sådan fond går man miste om hela uppsidan. All uppsida är borta men nedsidan är man så klart med på och allt man har är stora utdelningar. Det är inte ett vinnande koncept och fondens prestanda är därefter. Hittills i år har XYLD genererat 7,3 procent totalavkastning.

Jag har investerat i WINC och har skrivit ett inlägg med mer info om den. Länk till inlägget: https://petrusko.blogspot.com/2024/07/nytt-innehav-winc-ishares-world-equity.html

Bra start i INCU iShares US Equity High Income ETF

 

Jag följer den här relativt nystartade ETFen med stort intresse. Det är en fond som har som syfte att generera hög utdelning här och nu. De gör det delvis via optioner de ställer ut mot innehavet. Hur hög direktavkastning den har vet man inte ännu eftersom de inte hunnit pynta några nämnvärda utdelningar och heller inte meddelat någon sorts målsättning. Utdelning betalas kvartalsvis och de har faktiskt pyntat en redan men det var bara några veckor efter att fonden startade varpå den inte säger något. De hade ju inte hunnit generera mycket avkastning på så kort tid förstås.

Bilden ovan visar kursutveckling sedan start jämfört med en fin helt vanlig S&P500 ETF. Grafen visar att sedan start har den här INCU presterat en kurstillväxt om 7,64 procent. Man kan se att det är ungefär lika som den där S&P500. 

En stor del utav fondens totalavkastning kommer komma via utdelningar varpå en god del utav de där 7,64 procenten kommer delas ut vid nästa utdelningstillfälle. Förmodligen.

Nästa utdelning är i juli och om den indikerar en direktavkastning som i årstakt är relativt hög så överväger jag att ta in en liten initial position i fonden. Någonstans 6-9 procent direktavkastning vill jag se i den här.

När de delar ut en slant nästa gång så kommer kursen backa motsvarande belopp som utdelningen. Fondens strategi är primärt att generera hög utdelning och viss värdetillväxt över tid.

Fonden går att köpa hos Nordnet sedan länge men Avanza har varit usla på att få igång handeln i den här. Fonden finns upplagd hos dem men de säger att de väntar på någon information ifrån iShares innan de kan släppa på handeln. Så har de sagt i flera månader nu och det är ju bara för uselt. Infon som behövs finns tillgänglig men det är något annat Avanza krånglar med. Vad vet jag inte men jag köper inte deras förklaring. Om de velat få igång den här fonden så hade de kunnat fixa det för länge sedan. Jag påminner dem regelbundet om det här. Så småningom kommer den nog igång. Jag är kund även hos Nordnet och köper fonden där om jag vill ta in den och Avanza fortfarande inte löst det här. **** Uppdatering 2024-06-24 14:58. Nu verkar fonderna gå att handla hos Avanza. Som en händelse kom de igång nu...

Nedan är länk till ett par inlägg jag skrivit om fonden tidigare:

Nya fonder från iShares: https://petrusko.blogspot.com/2024/03/nya-aktiva-etfer-ifran-ishares-med.html

Första utdelning i INCU och WINC: https://petrusko.blogspot.com/2024/04/forsta-utdelning-aviserad-i-incu-och.html

Avanza väntar på info för INCU och WINC ETFer

 

Jag skickade en liten reminder till Avanza idag om de börshandlade fonderna INCU och WINC. De väntar fortfarande på info ifrån iShares/Blackrock och har hört av sig på nytt för att få fram den.

Ni är ett gäng som likt mig är intresserade av dessa fonder varpå jag lägger upp infon här så vet vi att Avanza är på pucken även om det dröjt länge nu.

Det här är två nya fonder ifrån iShares/Blackrock med en inriktning/fokus på att generera hög inkomst. Via optioner flyttar de en del av avkastningen ifrån kurstillväxt till intäkter som de delar ut till andelsägare. Ett liknande upplägg som JPMorgan Global Equity Premium Income med ticker JGPI som jag äger.

Här är en länk till inlägg jag skrivit tidigare om de här fonderna INCU och WINC: https://petrusko.blogspot.com/2024/04/forsta-utdelning-aviserad-i-incu-och.html