Jag har ett fokus på utdelningar när jag investerar i bolag. Det är en viktig del i min strategi och jag vet precis varför jag gör så. Jag tittar inte enbart på utdelningar, det vore dumt.
I grund och botten är jag en försiktig general varpå jag tidigt upptäckte att om jag sållar bort alla bolag som inte pyntar utdelning så har jag i ett nafs valt bort alla de sämsta bolagen. Jo en hel del bra försvinner också men det kvittar eftersom det finns oändligt många kvar att välja på att man ändå behöver sålla bort fler.
Att ett bolag pyntar utdelning är ingen garanti för framgång. När man globalt sett sållat bort de bolag som inte pyntar så har man ändå kvar kring 2000-3000 bolag. Det behöver knappt sägas att man måste göra fler sållningar och få ner det där till ett rimligt antal att titta närmre på.
Utdelningen behöver vara uthållig. En god utdelningshistorik är trevligt och framförallt är det viktigt att bolaget har täckning för utdelningen. Att bolaget genererar riktiga cash som kan delas ut.
Det finns många olika saker att välja in eller välja bort på. En rad olika nyckeltal men även saker som bransch, land osv. Jag undviker tex flygbolag och biltillverkare då det är notoriskt usla bolag över tid.
Apropå nyckeltal så varierar det per bransch vad som är bra och mindre bra. För en daligvaruhandlare som Axfood kan en rörelsemarginal om 4,5 procent vara bra medan det för ett industribolag som Volvo vore dåligt. Det finns många nyckeltal att titta på och ett jag brukar använda för att hitta kvalitetsbolag är avkastning på eget kapital. Både Volvo och Axfood som jag äger är exempel på det. Två kvalitetsbolag i mina ögon.
Vissa fattar inte grejen att somliga fokuserar på utdelning. Det är ingen big deal. Värre är kanske om man fokuserar på utdelning men inte riktigt vet varför. Utdelning allena gör inte biffen!
"Men det är ju ett nollsummespel" :) Bra förklaring av en av alla strategier. Ofta stöter jag på folk på X som inte förstår att man inte vill maxa sin avkastning. Tycker volatilitet och risk ibland glöms bort. "Köp en indexfond, den ger mer avkastning". Jo, det är alldeles rätt, men för att jag ska sova gott behöver jag något annat. Att nöja sig är fortfarande en dygd, och ju mer kapital, desto försiktigare tycker jag man kan vara. Det kapital jag har kommer räcka livet ut om jag sköter mig, då finns ingen anledning att sukta efter mer avkastning och öka risken. Sen har jag såklart indexfonder också. Det är en prima produkt. Men fokus är på precis de bolag du skriver om.
SvaraRaderaPersonligen så blev jag ganska besviken över hur exempelvis XACT Nordic High Klarade sig från våren -22. Inte mycket till”garanti” när det blåste hårt på börsen..
SvaraRaderaTjena,
RaderaJag undrar om du fått året fel eller kanske syftar du till en specifik jättekort period där under våren 2022. Xact Norden Högutdelande presterade jättebra 2022 jämfört med OMXS30 och SIXRX. Den slog index med hästlängder. 2020 däremot var den en bra bit efter.
2022 presterade Xact Norden högutdelande -8,36 procent.
2022 presterade SIXRX -23 procent (Minus 23%).
Mvh petrusko
Det är egentligen meningslöst att förklara för de som inte förstår poängen med utdelningar.Utdelningar är definitivt inget nollsummespel som vissa påstår och det visar hur okunniga dessa individer är om utdelningsstrategin.Utdelande ETF:er är perfekt om man gillar utdelningar och samtidigt vill ha riskspridning.En av fördelarna med att vara utdelningsinvesterare är att jag flera gånger i månaden får in mycket nya pengar från utdelningar så att jag kan köpa fler värdepapper oavsett om börsen är blå eller röd.Dessutom är det som så att ju större det egna kapitalet blir desto mindre risk behöver man ha i sina portföljer för att ändå tjäna väldigt mycket pengar i kronor.Hur mycket jag kommer att få i avkastning i procent spelar mindre roll så länge som mina utdelningar ökar varje månad och varje år.Dessutom så täcker utdelningarna redan nu mina utgifter flera gånger om då jag har låga boendekostnader och lever billigt med få fasta utgifter.Kom ihåg att Cash is King för jag har inte tjänat några pengar innan jag har fått in pengar på kontot från utdelningar eller som en vinst när man säljer ett värdepapper.Jag har inte heller förlorat några pengar om jag inte säljer några värdepapper som har tappat i värde för tillfället.För egen del behöver jag aldrig sälja några värdepapper om jag inte vill utan jag kan köpa behålla och ta emot allt mer i utdelningar livet ut.Antingen förstår man poängen med utdelningar eller så gör man det inte och då kan man ha en annan strategi på börsen än vad jag och Petrusko har.Ha en trevlig helg!Mvh Peter Jansson
SvaraRaderaHej,
Raderaäven jag lägger värde på utdelningen, men att välja bort företag utan utdelning betyder inte att man har vald bort "det sämsta" företagen. Det enda som är intressant är totalavkastningen, med eller utan utdelning. Axfood t.ex. ger stigande utdelning i snigeltakt, men totalavkastningen är uselt. Täcker inte ens inflationen. Varför ska man välja Industrivärden när Investor ger mycket bättre värdetillväxt?
Det är lätt att plocka fram företag som inte ge utdelning men en fantastisk totalavkastning.
Tack för en intressant blogg petrusko, läser regelbundet. Offtopic fråga: Har du någon kunskap om läget med sparkonto+ läget hos avanza? Som jag har förstått det ska alla samarbeten med externa banker avslutas, men hittar ingen mer information. Jag har blivit meddelad att mitt konto från resurs försvinner i april men har ett gäng från andra konton från externa banker med en del kapital på som svävar i osäkerhet just nu.
SvaraRaderaTjena,
RaderaTill sina kunder har de inte kommunicerat så mycket men jag har läst uttalande från bolagets VD att det skall avvecklas på sikt de där sparkonto+. Resurs har sedan en tid haft noll i ränta hos Avanza och det har varit en hint om att det skall fasas ut. Nu har de meddelat att Resurs konton kommer avslutas. På sikt kan man nog vänta sig att även de andra kontona kommer gå samma väg. Jag kör vidare med Borgo och Collector sprakonto+ så länge räntan är hygglig.
Mvh petrusko
Du som har koll på det mesta: Vet du när ger Avanza tillbaka skatten på utländska utdelningar 2024?
SvaraRaderaTjena,
RaderaAvanza brukar säga under kvartal 1 och de brukar också dra på det till allra slutet av kvartalet men där är vi ju snart. Sista dagarna i mars väntar jag mig att den kommer.
Mvh petrusko
Japp, det är vad Avanza säger.
RaderaAlltså senast 31 mars. Snart där.
Tjenare, en fråga. går det att få ut en siffra på vad en kurs bör ligga på?
SvaraRaderaDet finns människor ("analytiker") som har som heltidsjobb att bedöma vad aktier "borde" kosta. Det kallas riktkurser så du kan söka på företagsnamnet och det ordet.
RaderaRiktkurserna brukar spreta och det finns ingen som helst garanti att de är det minsta rätt men det är en fingervisning.
Det finns formler som "Benjamin Graham Formula" för den som vill räkna själv, men i slutändan så ingår det så mycket psykologi och gissningar att rimliga kursspann kan bli stora.
Kan man lite hårt säga att xact högutdelande är köpvärd upp till 166kr då d/a ligger runt 4.5% med nuvarande utdelning?
SvaraRaderaTjena, Nej det är en irrelevant koppling du gör där. Finns ingen logik i det.
RaderaMvh petrusko
Jag gillar utdelningar, samtidigt vill jag åt kvalitetet och då gör det mig inget om man har en lägre direktavkastning. Farligt att stirra sig blind på direktavkastning 😊
SvaraRaderaHej Petrusko. Satt precis och kollade vad som stod om Aktiespararna Direktavkastning B. Där stod att man KAN komma att dela ut även under kvartal 4. Är detta något nytt att även deras Sverigefond delar ut 2ggr eller har jag missat detta tidigare?
SvaraRaderaTjena Roger,
RaderaDen fonden Aktiespararna Direktavkastning B har sedan tidigare haft i skrivelse att de har möjlighet att dela ut en gång i slutet av året också. Inget de nyttjat historiskt men kanske i framtiden. Det blir inte mer utdelningen utan den delas upp på två tillfällen i sådana fall.
Mvh petrusko
Jag gillar utdelningar men vill också ha trygghet via diverse index och övrig diversifiering så utdelande fonder och ETF: er är min melodi. Min tillväxt är inte mycket att hänga i 🌲 men mina utdelningar kommer en gång i veckan. Planen är att 2029 endast jobba halvtid. Det blir fint det.
SvaraRaderaLycka till alla därute oavsett förutsättningar och strategi.