Investeringar i företagsobligationer är mindre riskfyllt än aktier. Avkastningen från obligationer är lägre än aktier sett över en lång period historiskt. Volatiliteten är lägre i obligationer och den lägre risken gör att många investerare använder det som en komponent i portföljen med just det syftet. En viktig komponent i obligationer är de pålitliga ränteintäkterna. Man sänker risken och får ett fint kassaflöde in i portföljen. Cash som man tex kan köpa aktier för när det är sura tider på börsen.
I USA är det standard för obligationsfonder att de delar ut de ränteintäkter de tar emot ifrån obligationerna de äger. Här i Sverige har det där helt tappats bort och obligationsfonderna behåller ränteintäkterna. Man får som andelsägare en stigande kurs i fonden istället. Man går inte miste om någon avkastning men man förlorar det attraktiva kassaflödet.
Jag skulle vilja se obligationsfonder här i Sverige som regelbundet delar ut de ränteintäkter de tar emot. Inte årsvis! Det är för sällan. Kvartalsvis eller månadsvis.
En fond jag gillar är Cicero Nordic Corporate Bond. Den investerar i nordiska företagsobligationer och genererar i dagsläget cirka 7 procent ränteintäkter. Om en sådan fond skulle dela ut sina intäkter vore det rimligt att justera för fondavgift och kvar är en tänkbar utdelning om cirka 6 procent. I exemplet här har jag använt fondens Yield To Maturity vilket inte är exakt dess ränteintäkter men det är siffran jag har tillgänglig (faktiska löpande ränteintäkter är sannolikt lite lägre).
Det vore en intressant komponent att använda i portföljen. Jag skulle använda den för att sänka risken och samtidigt få ett gott kassaflöde. Jag använder preferensaktier i portföljen på det viset. En sådan här obligationsfond har betydligt lägre risk än enskilda preferensaktier.
Tjena P! Detta är något jag också letar efter/drömmer om. Vill sänka risken men bibehålla kassaflöde. Har i brist på andra alternativ tills vidare valt en utdelande (tyvärr årlig utd) obligationsfond från Simplicity. Finns gott om alternativ med månad/kvartalsutd på andra sidan Atlanten, för den som är sugen på att öka riskexponering mot dollar och USAs ekonomi.
SvaraRaderaHello,
RaderaTack för din kommentar. Ja den där Simplicity High Yield B har jag koll på. Den är lite unik med det att den delar ut ränteintäkter den tagit emot. Som du säger tyvärr årsvis.
Mvh petrusko
Tjena, var lite otydlig nyss. Valde Simplicitys andra fond, Global core B. Lägre avgift, lägre DA%, lägre risk.
RaderaStörsta problemet med obligationsfonder tycker jag är att man aldrig vet vad värdet kommer vara. En direktinvestering i obligationer har ett slutdatum där man får tillbaka ursprungsbeloppet men fonder köper nya obligationer när något förfaller. Vet inte hur det skulle kunna lösas men kommer någon på ett sätt skulle jag investera. Att köpa en obligation själv kostar uppemot 10 miljoner så det är inte aktuellt...
SvaraRaderaHello,
RaderaJag instämmer i det där. Principen i investering direkt i obligationer är mycket attraktiv. Man får sin ränta och några år senare får man tillbaka hela sitt investerade kapital. I fonder funkar det lite annorlunda på grund av marknadsvärdering av obligationerna och att fonderna ibland säljer innan obligationer går till lösen.
Jag har kollat på att investera direkt i obligationer men det skulle utgöra på tok för stol del av mitt kapital varpå det inte är ett alternativ för mig. De säljs ofta till pris om 1 miljon kronor eller mer per st.
Mvh petrusko
Kanske Montrose kan klura ut något? De verkar lyhörda och innovativa...
RaderaHej
SvaraRadera7% snittavkastning på innehaven låter rackarns högt, kan man hitta den siffran i fondens månadsrapport? Ulf
Tjena Ulf,
RaderaJag har som sagt använt mig av YTM som är det nyckeltal fonden rapporterar.
En liknande fond är Simplicity High Yield och de rapporterar sin kupongränta och den är på ca 7,4 procent.
Mvh petrusko
Hej,
RaderaSkulle man kunna anse att Simplicity high yield B kan vara ett bra komplement till sin portfölj?
Vad jag kunde se i redovisningen så verkar den dela ut mellan 6-7% årligen.
Rätta mig om jag har läst fel :)
Varför har du inte valt den?
/P
Tjena,
RaderaJag gillar Simplicity High Yield B och har en dialog med SAVR sedan mars i år om att få upp den hos dem. Det går trögt dock men jag påminde dem senast idag. Kan tänka mig att fondbolaget inte ville lägga upp den precis innan utdelningen i april men annars borde det ju inte vara de som bromsar.
Mvh petrusko
Detta är precis min tanke att alla fonder oavsett om det är aktiefonder eller räntefonder så är det månadsutdelning som gäller och minst 6% i DA för i annat fall är det ointressant att investera i en fond med lägre DA då det inte täcker ISK-Skatten och inflationen.De som inte förstår poängen med utdelningar kan välja fonder utan utdelning så är det problemet löst så kan vi som föredrar att få större delen av vår avkastning från utdelningar då vi inte behöver sälja några fondandelar för att få passiva pengar in på kontot som vi själva kan välja om vi vill återinvestera eller spendera för att njuta av livet och det som pengar kan köpa.
SvaraRaderaMvh Peter Jansson
Håller helt med Petrusko! Vire ett fint komplement till alla aktiebaserade produkter.
SvaraRaderaJag har investerat i både Simplicity High Yield B och Simplicity Företagsobligationer B. Alla Simplicitys B-klasser delar ut, det finns nu ett flertal på både Avanza och Nordnet, såväl aktiefonder som fler räntefonder än ovan nämnda. Aktiefonderna har hög avgift dock, räntefonderna mer som räntefonder vanligen har. Det är väl inte så enkelt att förvalta företagsobligationer mot index, om det ens går. Jag är i alla fall hittills nöjd med fonderna ovan, både DA och utvecklingen. Personligen är jag ganska kallsinnig inför den ständiga diskussionen om månadsutdelning. Jag tycker inte det är ett problem att flytta mina utdelningar, samla dem på ett separat konto och plocka där när det behövs. Det var någon som skrev en gång att det skulle innebära så mycket administration, och det kanske det är om man har massor av innehav. Jag har ett rimligt antal innehav i min utdelningsstrategi och tycker det är ganska förnöjsam administration faktiskt :) Hälsningar Anders E
SvaraRaderaTack för info
RaderaKollade lite Simplicity B fonder på Avanza men alla visar inte att dom delar ut pengar. Gör dom det ändå och Avanza är efter i info?
Tack för svar
Tack Anders för tipset! Har inte sett Simplicitys andra utdelande fonder i Avanzas samlade lista (den är klart bristfällig kan konstateras..). Varianten Företagsobligationer verkar ligga runt ca 5% i utdelning. Totalt finns 5 Simpl B på Avanza, övriga är Småbolag Sverige och Global Tema (fd Green Impact).
RaderaTjena Anders,
RaderaTack för din kommentar. Kul att du investerar i Simplicity High Yield B samt ytterligare någon fond ifrån dem. Jag gillar deras fond High Yield B och väntar på att den skall komma upp på SAVRs plattform.
Mvh petrusko
Hej,
SvaraRaderaHar precis som Anders också valt Simplicity High Yield B och Simplicity Företagsobligationer B, Samt Ålandsbanken euro high yield, obs den sistnämnda delar nog inte ut men har ett bra track record.
Har du spanat in den någon gång?
/P
Simplicity Företagsobligationer B verkar (till skillnad från Simplicity High Yield B och Simplicity Global Corporate Bond B) inte vara utdelande hos Avanza. Eller rättare sagt, det står i faktarutan under handelsinfo att fonden inte delar ut pengar. Samma sak gäller för Ålandsbanken High Yield B. Om du fått utdelning i pengar? Ja då kanske Avanza kan fixa en ändring :-)
Radera@anonym ovan: jag har sett att det står utdelning i pengar: nej på några av fonderna, men enligt mailkontakt med Simplicity är alla B utdelande/Anders E
SvaraRaderaJag kontaktade Simplicity som igen bekräftar att klass B är utdelande. De ska höra med Avanza varför det står nej, men förmodligen är det väl bara en kryssruta som inte är i eller urbockad i hastigheten vid uppläggningen av fonden/Anders E
SvaraRaderaToppen Anders, tack för det. Lite sidospår på temat: Man vill ju gärna att Avanzas lista med fonder visar samtliga utdelande fonder och inte ett axplock av dessa. Dock finns det exempel som har kryssrutan "Ja" på utdelning i pengar ifylld som ej visas i denna lista. Exempelvis SEB Europe Equity Fund D EUR.
RaderaSimplicity Maturity 2028.
SvaraRaderaKvartalsvis utdelning, motsvarar nästan att äga obligationer med förfall 31-12-2028
Hej
RaderaKan vem som köpa den för rimliga pengar?
Mvh Pumba
Minimum 50 lax.
Raderahttps://www.simplicity.se/en/fond/maturity2028/
Nu har Avanza rättat till utdelning i pengar Ja för Simplicity företagsobligationer B. /Anders E
SvaraRadera